基金当天的盘中估值与当天最后的实际净值为什么有差距，且有时差距很大？

1. 基金当天的盘中估值与当天最后的实际净值为什么有差距，且有时差距很大？

1、基金的估值受当前该基金供给与需求的影响，如果一致看好该基金，买的人多，那么该基金的估值价格高于净值，反之如果大家不普遍不看好该基金，基金估值将会低于基金净值，更多的人愿意以低于净值的价格卖出去。
2、基金的认购或者赎回都有交易成本，导致当某基金上市后，很多投资者愿意在二级市场直接卖出。
3、基金赎回需要大致3-7个交易日，时间成本比较高。

扩展资料：
基金估值原则：
基金管理公司应严格按照新，《企业会计准则》，中国证监会相关规定和基金合同关于估值的约定，对基金所持有的投资品种按如下原则进行估值：
1、对存在活跃市场的投资品种，如估值日有市价，应采用市价确定公允价值；估值日无市价，但2013年后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价格的重大事件的，必须采用交易市价确定公允价值。
2、对存在活跃市场的投资品种，如估值日无市价，且2013年后经济环境发生了重大变化或证券发行机构发生了影响证券价格的重大事件，使潜在估值调整对前一估值日的基金资产净值的影响在0.25%以上的，应参考类似投资品种的现行市价及重大变化等因素，调整交易市价，确定公允价值。
3、当投资品种不再存在活跃市场，且其潜在估值调整对前一估值日的基金资产净值的影响在0.25%以上的，应采用市场参与者普遍认同，且被以往市场实际交易价格验证具有可靠性的估值技术，确定投资品种的公允价值。
参考资料来源：百度百科-盘中估值
参考资料来源：百度百科-净值
参考资料来源：百度百科-基金估值

2. ETF的预估现金和现金差额是什么意思？

ETF每天会公布申购赎回清单，里面有一篮子股票的组成及现金差异部分。现金差异的产生主要由于申购赎回清单一篮子股票里的成分股股数经过计算取整，与实际股数有一定差异，所以需要用一些现金来补平。预估现金和现金差额均是现金差异部分。不同的是，预估现金是对未来一日现金差异的估计值，现金差额是当日现金差异的实际值。预估现金和现金差额计算公式差不多，只不过预估现金用的是预计开盘价，现金差额用的是收盘价来计算的。IOPV又是另外一个概念，是ETF基金的参考净值，是交易所根据基金公司提供的ETF申购赎回清单，以及成份股的实时成交价格计算的ETF基金参考净值，IOPV是动态更新的。1.做申赎的话，得用一个单位的申赎份额（100万份，上证50ETF），100万份的基金资产代表了多少资金，而你用篮子申购时，篮子的资产可能会大于或小于100万份所代表的资金，造成不等价，所以会有现金差额这一说。2.如果T日一个申赎单位的基金资产为1000元，无论当前篮子股票代表的资产是否满足申赎，都会冻结现金差额，但是这个现金差额是“预估现金差额”，它是“T-1日的一个申赎基金净值资产”减去“T日开市前用预开盘价算出的篮子资产”。3. 等T日日终后，基金公司会计算T日的真实现金差额，等T+1会再根据T日的实际现金差额对T日冻结的预估现金差额做处理；4.这个东东比较麻烦。举个例子：如果T日预估现金差额为1000元，那么T日：（1）做申购时，会冻结1000元，也就是说你用不足的钱（篮子），得到了多余的钱（基金），所以要冻结你差的那部分钱；（2）如果做赎回的话，你就会以过多的成本得到不足的收益，也按1000元给你；等T+1时T日实际现金差额出来了，再做计算，如果T日实际现金差额为800元，那么：（3）T日做的申购，那就是多冻结了200元，要解冻200元；（4）T日做的赎回，那就是多给了200，还要扣掉你200元。

3. 为什么基金估算和净值相差很多

　　基金净值估算需要时间，大盘也是在11点后才开始上攻，估值与大盘上涨并不同步；而且，现在净值估算是以一季度末基金十大重仓来估算，而现在已是七月份，因此基金早已调仓，估算未必准确，只能作为参考。


　　　基金份额净值，是指每个开放日根据市场收盘价所计算出的基金总财产价值，扣除基金当日的各类成本及费用后，得到的该基金当日净财产值，再除以基金当日所发行在外的基金单位总数。

4. 关于etf现金差额的疑问

首先，你应该理解如下两个基本的知识点
1、现金差额是针对用现金代替股票申购部分的，对套利的影响有限

例如其中一只成分股要100股，昨天收盘10元，那么你可以用100股去申购，也可以用10*(1+10%)*100=1100元去申购，多出来的那100元，就是预估现金

如果最后基金公司是以10.5元成功买入那100股，也就是实际只花了1050元，那么它就应该归还50元给你，这50元就叫现金差额

2、实际上的套利，是针对二级市场价格与iopv之差的
例如，它二级市场价格为0.9元，iopv为1元，那么你通过二级市场花0.9元，再赎回为1元，那么就赚了0.1元

然后，针对你问的问题
1、不是按收盘价，也是不是按申购价，而根据基金公司的实际价，基金公司是什么时候按什么价格买进的，才是什么价。
不过，这个实际价是个平均价，每时刻都有大量的申购赎回活动，所以基金公司在收盘后，进行计算，计算出基金公司今天实际上买入该股总共花了多少钱，你们又总共交了多少钱，然后基金公司把差价归还。
2、510010这事件是摆了乌龙
本来是不应该补回现金差额是88万，这88万本来是让套利者赚到了才对
但基金公司以乌龙为由向套利者索回了88万，才导致套利的失败，这让套利者很火，但也无奈和表示谅解，基金公司已经承诺向这些套利者补偿部分收益。
3、套利套的是iopv与二级市场etf价格的差异，虽然受到现金差额的影响，但这个影响是十分有限的
从长期来考虑，预估现金和现金差额之间的差额不大。这样，在制定ETF套利策略时，虽然是依据预估现金差额带来的收益或成本来进行分析，而实际获得的是现金差额，但是分析结果表明，如果长期进行ETF套利，那么预估现金和现金差额之间的差额对套利的影响不大。

有不明，再交流吧，你写得多，我也写得多，大家都看到晕

5. 为什么基金当前净值加上总盈亏不等于当时的投资额呢?

基金申购时还交了手续费啊！赎回时也要交手续费~

如果差额很大，那就是基金曾经分过红，而你没有选择红利再投，这样分得的红利你已经拿到手了~

6. ETF的预估现金和现金差额是什么意思，看晕了，请用个例子来说明，谢谢 是用每天的IOPV减去括号里的东西吗

1.做申赎的话，得用一个单位的申赎份额（100万份，上证50ETF），100万份的基金资产代表了多少资金，而你用篮子申购时，篮子的资产可能会大于或小于100万份所代表的资金，造成不等价，所以会有现金差额这一说。

2.如果T日一个申赎单位的基金资产为1000元，无论当前篮子股票代表的资产是否满足申赎，都会冻结现金差额，但是这个现金差额是“预估现金差额”，它是“T-1日的一个申赎基金净值资产”减去“T日开市前用预开盘价算出的篮子资产”。

3. 等T日日终后，基金公司会计算T日的真实现金差额，等T+1会再根据T日的实际现金差额对T日冻结的预估现金差额做处理；

4.这个东东比较麻烦。举个例子：
如果T日预估现金差额为1000元，那么T日：
（1）做申购时，会冻结1000元，也就是说你用不足的钱（篮子），得到了多余的钱（基金），所以要冻结你差的那部分钱；
（2）如果做赎回的话，你就会以过多的成本得到不足的收益，也按1000元给你；
等T+1时T日实际现金差额出来了，再做计算，如果T日实际现金差额为800元，那么：
（3）T日做的申购，那就是多冻结了200元，要解冻200元；
（4）T日做的赎回，那就是多给了200，还要扣掉你200元。

7. 分级基金的净值怎么计算的

　　分级基金母基金的净值与一般开放式基金净值的计算方法类似，在某一时点上，计算方法是：母基金单位净值=（基金资产总值‐基金负债/母基金总份额）。
　　分级基金子基金的计算则略有不同，分级基金子基金仅是名义上的划分，而不是实际资产的划分，母基金所有的资产并没有区分分别属于哪个子基金，因此无法直接通过一般开放式基金净值的计算方法获得。一般分级基金优先份额的净值计算方法是根据合同约定的收益率每日获得日基准收益，而并不承担实际的投资盈亏。因此，大部分分级基金优先份额的净值都大于等于 1 元，只有个别产品由于设计条款不同可能会低于 1 元。由于优先份额子基金和进取份额子基金共同构成了母基金，优先份额的实际投资盈亏由进取份额分享与承担，因此进取份额净值并没有独立的计算方法，而是在母基金净值和优先份额净值确定后通过计算两者的差额而获得。

8. 各位鸡民，请教下基金的累计净值减单位净值的差额，含累计分红和什么。？

累计净值是3.9565是他从开始发行到现在的实际价格 
单位净值是0.5803是目前他的净值
累计分红是2.34是他从开始发行到现在分红的 总额
剩余的1.0362也就是你从1开头投资买入到现在 选择现金分红方式的情况下 扣除已经分的红利 目前基金的净值就这么多