某公司股票最近每股分红1.2元，投资者对该股票的要求年回报率为12%

1. 某公司股票最近每股分红1.2元，投资者对该股票的要求年回报率为12%

用股息贴现模型求解内在价值：P=1.2*(1+6%)/(12%-6%)=21.2;
股利支付率为40%，则每股收益为EPS=1.2/40%=3
市盈率PE=21.2/3=7.067

2. 某公司股票最近每股分红1.20元，投资者对该股票的要求年回报率为12%，如果市场预计其股利每年增长

首先求出股票价格
P=1.2*(1+6%) / (12%-6%) = 21.2元
然后计算每股盈余为1.2/40% = 3元
所以市盈率为21.2/3 = 7.067

3. 持普通股一年。期望收到2美元的红利和年终30美元的股票售出价。若想取得15%回报率，你愿支付最高价是？

24元。算法：（30-2）/（1+15%）=24.35元，考虑到风险因素，向下取整为24元。

4. 一股票今天的售价为50美元，在年末将支付每股6美元的红利。贝塔值为1.2，预期在年末该股票售价是多少？

53美元。这题漏了条件，是投资学书上的题，补充条件：无风险利率：6%，市场期望收益率：16%。

资产i的预期收益率
E(Ri)=Rf+βi[E(Rm)-Rf]
其中: Rf:无风险收益率
E(Rm)：市场投资组合的预期收益率
βi: 投资i的β值。
E(Rm)-Rf为投资组合的风险溢酬。

扩展资料：
期望收益率主要以资本资产定价模型为基础，结合套利定价模型来计算。
资产i的β值=资产i与市场投资组合的协方差/市场投资组合的方差
市场投资组合与其自身的协方差就是市场投资组合的方差，因此市场投资组合的β值永远等于1，风险大于平均资产的投资β值大于1，反之小于1，无风险投资β值等于0。
需要说明的是，在投资组合中，可能会有个别资产的收益率小于0，这说明，这项资产的投资回报率会小于无风险利率。一般来讲，要避免这样的投资项目，除非已经很好到做到分散化。

5. 股票现价为65.88元。如果未来三年的股息预期为每股1美元，所需回报率为10%，那么当你计划出售股票？

那么三年后的股价最低为65.88（1+10％）³-1（F/A，10％，3）
目前的股价不会涨1美元，
因为3年后的1美元要按回报率贴现。

6. 一股票今天的售价为50美元，在年末将支付每股6美元的红利。贝塔值为1.2，预期在年末该股票售价是多少？

这题应该是漏了条件的，这是投资学书上的题，补充条件：无风险利率：6%，市场期望收益率：16%。解答：
ri=rf+b(rm-rf)
=4%+1.2*(10%-4%)
ri=11.2%
50*11.2%+50=55.6
减去年终红利股价为49.6
计算中无风险收益率为4%
市场组合预期为10%

扩展资料：
其他证券的个别风险同样可与对应市场坐标进行比较。比如短期政府债券被视为市场短期利率风向标，可用来量化公司债券风险。当短期国债利率为3%时，某公司债券利率也为3%，两者贝塔值均为1。
由于公司不具备政府的权威和信用，所以贝塔值为1的公司债券很难发出去，为了发行成功，必须提高利率。若公司债券利率提高至4.5%，是短期国债利率的1.5倍，此债券贝塔值则为1.5，表示风险程度比国债高出50%。

7. 一股票今天的售价为50美元，在年末将支付每股6美元的红利。贝塔值为1.2，预期在年末该股票售价是多少

53美元。这题漏了条件，是投资学书上的题，补充条件：无风险利率：6%，市场期望收益率：16%。

资产i的预期收益率
E(Ri)=Rf+βi[E(Rm)-Rf]
其中: Rf:无风险收益率
E(Rm)：市场投资组合的预期收益率
βi: 投资i的β值。
E(Rm)-Rf为投资组合的风险溢酬。

扩展资料：
期望收益率主要以资本资产定价模型为基础，结合套利定价模型来计算。
资产i的β值=资产i与市场投资组合的协方差/市场投资组合的方差
市场投资组合与其自身的协方差就是市场投资组合的方差，因此市场投资组合的β值永远等于1，风险大于平均资产的投资β值大于1，反之小于1，无风险投资β值等于0。
需要说明的是，在投资组合中，可能会有个别资产的收益率小于0，这说明，这项资产的投资回报率会小于无风险利率。一般来讲，要避免这样的投资项目，除非已经很好到做到分散化。

8. 某人以40元的价格购入一张股票，该股票预期股利为1.02元，预期半年以50元的价格出售，求年持有期收益率

持有期收益率=（卖出价格-买入价格+分红）÷买入价格=（50+1.02-40）÷40=27.55%
注意这个持有期是半年，年持有期收益率再乘以2，是55.1%