期货题 帮忙解答

1. 期货题 帮忙解答

当日平仓盈亏=(67520-67500)*5*5=500元
当日持仓盈亏=(67520-67530)*(20-5)*5=-6750元

2. 期货基础知识习题集的疑问

一、你的这个题目描述的确实不太清楚。当合约到期时，期权合约对冲，但期货合约这边收益与到期日的价格有直接关系。但是，题中没有讲明。

二、“又以4.5美元/盎司的权利金卖出一张执行价格为430美元/盎司的6月份黄金看涨期权”，当你卖出期权时你是获得期权费的。所以，如果到期价格为430元的话，收益为1.5-5.5+4.5=0.5元

三、执行价格就是行权价，执行价格一般情况下是不会发生变化的，除非权益发生变化。比如股票期权中的送股或分红后，执行价格会发生相应变化。

不知道你是否理解。有问题保持联系。

3. 期货基础知识习题集的疑问

24. 如果期货期权卖方想通过对冲了结其在手的合约部位，就必须买入内容数量相同的期权合约。   这个是正确的表达


25。  人家说的是看涨期权的权利，就是以较低价格买进商品从中获利的权利。这个跟价格的涨跌没有关系。

4. 期货基础知识考题3

理论上认为，期货价格是市场对未来现货市场价格的预估值，两者之间存在密切的联系。由于影响因素的相近，期货价格与现货价格往往表现出同升同降的关系；但影响因素又不完全相同，因而两者的变化幅度也不完全一致，现货价格与期货价格之间的关系可以用基差来描述。基差就是某一特定地点某种商品的现货价格与同种商品的某一特定期货合约价格间的价差，即，基差=现货价格-期货价格。基差有时为正（此时称为反向市场），有时为负（此时称为正向市场），因此，基差是期货价格与现货价格之间实际运行变化的动态指标。
　　基差的变化对套期保值的效果有直接的影响。从套期保值的原理不难看出，套期保值实际上是用基差风险替代了现货市场的价格波动风险，因此从理论上讲，如果投资者在进行套期保值之初与结束套期保值之时基差没有发生变化，就可能实现完全的套期保值。因此，套期保值者在交易的过程中应密切关注基差的变化，并选择有利的时机完成交易。
　　同时，由于基差的变动比期货价格和现货价格各自本身的波动要相对稳定一些，这就为套期保值交易提供了有利的条件；而且，基差的变化主要受制于持有成本，这也比直接观察期货价格或现货价格的变化方便得多。
　　基差分为负数，正数，及零的三种市场情况： 
　　1 基差为负的正常情况： 
　　在正常的商品供求情况下，参考价持有成本及风险的原因，基差一般应为负数，即期货价格应大于该商品的现货价格。 
　　2 基差为正数的倒置市况： 
　　当市场商品供求出现短缺，供不应求的现象时，现货价格高于期货价格。 
　　3 基差为零的市场情况： 
　　当期货合约越接近交割期，基差越来越接近零。
　　对买入套期保值者有利的基差变化： 
　　1 期货价格上涨，现货价格不变，基差变弱，结束套期保值交易就能在保值的同时获取额外的利润。 
　　2 期货价格不变，现货价格下跌，基差变弱，结束套期保值交易就能在保值的同时获取额外的利润。 
　　3 期货价格上涨，现货价格下跌，基差极弱，结束套期保值交易就能在保值的同时在两个市场获取额外的利润。 
　　4 期货价格和现货价格都上涨，但期货价格上涨幅度比现货价格大，基差变弱，结束套期保值交易就能在保值的同时获取额外的利润。 
　　5 期货价格和现货价格都下跌，但现货价格下跌的幅度比期货价格大，基差变弱，结束套期保值交易就能在保值的同时获取额外的利润。 
　　6 现货价格从期货价格之上跌破下降，基差变弱，结束套期保值交易就能在保值的同时获取额外的利润。 
　　对卖出套期保值有利的基差变化： 
　　1 期货价格下跌，现货价格不变，基差变强，结束套期保值就能在保值的同时获取额外的利润。 
　　2 期货价格不变，现货价格上涨，基差变强，结束套期保值就能在保值的同时获取额外的利润。 
　　3 期货价格下跌，现货价格上涨，基差变极强，结束套期保值就能在保值的同时在两个市场获取额外的利润。 
　　4 期货价格和现货价格都上涨，但现货价格上涨幅度比期货大，基差变强，结束套期保值交易就能在保值的同时获取额外的利润。 
　　5 期货价格和现货价格都下跌，但期货价格下跌幅度比现货大，基差变强，结束套期保值交易就能在保值的同时获取额外的利润。 
　　6 现货价格从期货价格以下突然上涨，基差变强，结束套期保值交易就能在保值的同时获取额外的利润。
　　基差是指某一时刻、同一地点、同一品种的现货价与期货价的差。由于期货价格和现货价格
　　都是波动的，在期货合同的有效期内，基差也是波动的。基差的不确定性被称为基差风险。利用
　　期货合约套期保值的目标便是使基差波动为零，期末基差与期初基差之间正的偏差使投资不仅可
　　以保值还可以盈利；而负的偏差则为亏损，说明没有完全实现套期保值。

5. 多选题，期货知识，请帮忙解答一下

72.ABC
73.ABCD
74.ABCD
75.BC
76BCD
77ABCD
78ABC
79ABC
80BCD
81ABD
82ABCD

6. 跪求期货高人回答 马上考试了 要求详细过程的 答案我知道了 谢谢了

4月3日
平仓盈亏：（4070-4000）*20*10=14000（未提示手续费所以手续费不计，下同）
当日盈亏：由于已经空仓，当日盈亏即是当日平仓盈亏。
当日结算准备金余额为：当日平仓盈亏+4月2日平仓盈亏+本金
      14000+（4030-4000）*20*10+100000=120000

7. 期货问题，请各位好心网友给出答案与解析！

买入套保的盈亏=B1-B2，卖出套保的盈亏=B2-B1，B1是套保开始时的基差，B2是套保结束时的基差，带入可得B1=-10，B2=10，卖出套保总共赚了20块每吨，2210+20就是售价了。D

8. 期货题解答

答案为D，解析，期权行权赚2680-2580=100点，权利金亏70点，期权总盈利30点，因为期货是做空，所以期货平仓亏2680-2600=80,点，期权盈利30点，期货亏80点，所以两个市场的交易结果亏50点。（我自己写的答案，望采纳，有错误的请指出）