假设市场组合由两个证券组成，它们的期望收益率分别为8％和13％，标准差分别为12％和20％

1. 假设市场组合由两个证券组成，它们的期望收益率分别为8％和13％，标准差分别为12％和20％

当相关系数为1时，证券组合的标准差最大，是20%*0.35+25%*0.65=23.25% 可见没怎么降低整个组合的风险。 当相关系数为-1时，证券组合的标准差最小，是|20%*0.35 - 25%*0.65|=9.25% 大幅降低了整个投资组合的风险设A，B两股票的权重分别为WA，WB。则由无风险资产和最优风险组合组成的资本市场线的斜率是最大的，即使得SP=取得最大值。约束条件：E(rP)=WAE(rA)+WBE(rB)WA+WB=1，COV(rA，rB)=ρA，BσAσB利用目标函数导数=0或者拉格朗日函数法可求得WB=1一WA带入数据可得WA=0．4，WB=0．6故而可得：预期收益=0．4×8％+0．6×13％=11％方差=0．42×0．122+0．62×0．22+2×0．4×0．6×0．12×0．2×0．3=0．02016。拓展资料：证券作为表彰一定民事权利的书面凭证，证券是财产性权利凭证。 证券表彰的是具有财产价值的权利凭证。在现代社会，人们已经不满足于对财富形态的直接占有、使用、收益和处分，而是更重视对财富的终极支配和控制，证券这一新型财产形态应运而生。持有证券，意味着持有人对该证券所代表的财产拥有控制权，但该控制权不是直接控制权，而是间接控制权。 例如，股东持有某公司的股票，则该股东依其所持股票数额占该公司发行的股票总额的比例而相应地享有对公司财产的控制权，但该股东不能主张对某一特定的公司财产直接享有占有、使用、收益和处分的权利，只能依比例享有所有者的资产受益、重大决策和选择管理者等权利。从这个意义上讲，证券是借助于市场经济和社会信用的发达而进行资本聚集的产物，证券权利展现出财产权的性质。证券的风险性，表现为由于证券市场的变化或发行人的原因，使投资者不能获得预期收入，甚至发生损失的可能性。 证券投资的风险和收益是相联系的。在实际的市场中，任何证券投资活动都存在着风险，完全回避风险的投资是不存在的

2. 两个收益率变动完全负相关的证券A、证券B，如果它们的预期收益率分别为10％和20％，标准差分别为1

亲亲您好这边把计算公式给您，预期收益率计算公式为:E(Ri)=Rf+βi[E(Rm)-Rf]。Rf为无风险收益率，βi为投资i的β值，E(Rm)为市场投资组合的预期收益率，E(Rm)-Rf为投资组合的风险溢酬。【摘要】
两个收益率变动完全负相关的证券A、证券B，如果它们的预期收益率分别为10％和20％，标准差分别为10％和20％，则最小方差投资组合的预期收益率是多少【提问】
有结果了吗？【提问】
你是自己也不会吗？【提问】
亲亲您好这边把计算公式给您，预期收益率计算公式为:E(Ri)=Rf+βi[E(Rm)-Rf]。Rf为无风险收益率，βi为投资i的β值，E(Rm)为市场投资组合的预期收益率，E(Rm)-Rf为投资组合的风险溢酬。【回答】
亲亲这边每个方向都不一样哈【回答】
我要过程呀[左捂脸]【提问】
得了，你就是自己也不会做【提问】
哎，就这样吧【提问】
亲亲您好您这边需要把w1σ1和w2σ2代入进去哦，完全负相关风险资产组合的最小标准差为0。根据标准差公式：σp=|w1σ1-w2σ2|=0及w1+w2=1，要先计算这个哦亲亲【回答】
实在是抱歉啦亲亲，这边擅长的方向不太一样哈亲，已经尽力在帮助您了【回答】

3. 假设市场组合由两个证券组成，它们的期望收益率分别为8％和13％，标准差分别为12％和20％

当相关系数为1时，证券组合的标准差最大，是20%*0.35+25%*0.65=23.25%
可见没怎么降低整个组合的风险。
当相关系数为-1时，证券组合的标准差最小，是|20%*0.35
-
25%*0.65|=9.25%
大幅降低了整个投资组合的风险。

4. 某种股票的期望收益率为10%，其标准离差为0.04，风险价值系数为30%，则该股票的风险收益率为

标准离差率＝标准离差/期望值=0.04/10%=0.4
风险收益率＝风险价值系数×标准离差率＝30%*0.4=12%
选择单一资产投资时，黄金由于收益率低，风险高，所以不会有人选择投资黄金。由于黄金与股票的相关系数为1（即完全正相关），黄金与股票的投资组合并不能抵消风险，所以投资组合中不会持有黄金。上述假设并不能代表证券市场的均衡，因为股票收益率更高，风险更小。

扩展资料：
风险收益率包括违约风险收益率，流动性风险收益率和期限风险收益率。
Rr=β* V
式中：Rr为风险收益率；
β为风险价值系数；
V为标准离差率。
Rr=β*（Km-Rf）
风险收益率r=bv
例：某股票期望收益率为20%，其标准差为8%，风险价值系数为30%，则该股票风险收益率为12%。
风险收益率bV=30%×（8%÷20%）=12%
参考资料来源：百度百科-风险收益率

5. 股票A、B和C,预期收益率都是6%,收益率标准差都是10%,收益率变动的相关系数:A

股票A、B和C,预期收益率都是6%,收益率标准差都是10%,收益率变动的相关系数:A:①组合预期收益率和风险（标准差）分别是6%和8.44%。②组合预期收益率和风险分别是6%和7.73%。③后面组合风险较低的原因是，C股票与A和B股票的相关系数很低，提高C的比重就能降低组合的风险。【摘要】
股票A、B和C,预期收益率都是6%,收益率标准差都是10%,收益率变动的相关系数:A【提问】
股票A、B和C,预期收益率都是6%,收益率标准差都是10%,收益率变动的相关系数:A:①组合预期收益率和风险（标准差）分别是6%和8.44%。②组合预期收益率和风险分别是6%和7.73%。③后面组合风险较低的原因是，C股票与A和B股票的相关系数很低，提高C的比重就能降低组合的风险。【回答】

6. 股票A的期望收益率是11%,标准差是22%,股票B的期望收益率是16%,标准差是29%

根据公式：σij=ρijσiσj，得出：协方差σij=0.6*22%*29%=3.828%
若两个随机变量X和Y相互独立，则E[(X-E(X))(Y-E(Y))]=0，因而若上述数学期望不为零，则X和Y必不是相互独立的，亦即它们之间存在着一定的关系。
如果X与Y是统计独立的，那么二者之间的协方差就是0，因为两个独立的随机变量满足E[XY]=E[X]E[Y]。
但是，反过来并不成立。即如果X与Y的协方差为0，二者并不一定是统计独立的。协方差Cov(X，Y)的度量单位是X的协方差乘以Y的协方差。协方差为0的两个随机变量称为是不相关的。



扩展资料：
期望值的估算可以简单地根据过去该种金融资产或投资组平均收益来表示，或采用计算机模型模拟，或根据内幕消息来确定期望收益。当各资产的期望收益率等于各个情况下的收益率与各自发生的概率的乘积的和。
投资组合的期望收益率等于组合内各个资产的期望收益率的加权平均，权重是资产的价值与组合的价值的比例。

7. 某企业面临ABCD四种证券选择,期望收益率分别为9%、11%、13%和14%,标准离差分+

26、某企业面临ABCD四种证券选择，期望收益率分别为9%、11%、13%和14%，标准离差分别为10%、5%、17%和3%，则四种证券选择的次序通常是 DBCA【摘要】
某企业面临ABCD四种证券选择,期望收益率分别为9%、11%、13%和14%,标准离差分+【提问】
26、某企业面临ABCD四种证券选择，期望收益率分别为9%、11%、13%和14%，标准离差分别为10%、5%、17%和3%，则四种证券选择的次序通常是 DBCA【回答】
告诉我算法好吗【提问】
亲，您好您好，标准离差率是标准离差与期望值之比。 其计算公式为：标准离差率＝标准离差/期望值 　　 期望值不同的情况下，标准离差率越大，风险越大。 （1）预期值＝∑（概率 * 预期报酬率） （2）样本方差＝∑（预期报酬率－预期值）^2* 概率 样本方差＝∑（预期报酬率－预期值）/（N－1） （3）样本标准差＝样本方差的平方根 （标准差越大，风险越大） （4）变化系数（标准离差率）＝标准差/预期值【回答】

8. 假设证券A的预期收益率为10%，标准差是12%，

　　设证券A、证券B和其投资组合Z的标准差分别是Xa、Xb、Xz，投资比例分别为ka、kb，证券A、B的相关系数为Rab。
（1）该投资组合的预期收益率等于各证券收益率的加权平均，权重为各自投资比例，即：
　　r=10%*ka+15%*kb=0.1*60%+0.15*40%=12%
 
（2）根据投资组合标准差Xz的计算公式，可得相关系数Rab的计算公式：

 
　　如果Xz=14%，经代入上式计算，可得证券A、B的相关系数Rab=0.89。
 
（下面的计算过程供参考：
　　a2=0.0052，b2=0.0052，Xz2=0.0196    ——均为平方，0.0052=0.005184
　　Rab=(0.0196-0.0052-0.0052)/2*0.072*0.072=0.89　）